Η Aramco, ο μεγαλύτερος εξαγωγέας αργού παγκοσμίως και η μεγαλύτερη διεθνής πετρελαϊκή εταιρεία, ανακοίνωσε τη Δευτέρα την έναρξη έκδοσης διεθνών ομολόγων σε δολάρια ΗΠΑ στο πλαίσιο του Προγράμματος Παγκόσμιων Μεσοπρόθεσμων Ομολογιακών Σημειωμάτων, επισημαίνοντας ότι το τελικό ύψος της έκδοσης εξαρτάται από τις συνθήκες της αγοράς
Ο σαουδαραβικός πετρελαϊκός κολοσσός Saudi Aramco προχώρησε στην έκδοση ομολόγου ύψους 4 δισ. δολαρίων, αντλώντας κεφάλαια από τις αγορές χρέους για πρώτη φορά μέσα στο έτος, σε μια περίοδο κατά την οποία οι τιμές του πετρελαίου παραμένουν σταθερά χαμηλές, γύρω στα 60 δολάρια το βαρέλι.
Η Aramco, ο μεγαλύτερος εξαγωγέας αργού παγκοσμίως και η μεγαλύτερη διεθνής πετρελαϊκή εταιρεία, ανακοίνωσε τη Δευτέρα την έναρξη έκδοσης διεθνών ομολόγων σε δολάρια ΗΠΑ στο πλαίσιο του Προγράμματος Παγκόσμιων Μεσοπρόθεσμων Ομολογιακών Σημειωμάτων, επισημαίνοντας ότι το τελικό ύψος της έκδοσης εξαρτάται από τις συνθήκες της αγοράς.
Τελικά, η Saudi Aramco τοποθέτησε 4 δισ. δολάρια μέσω ομολόγου τεσσάρων δόσεων, το οποίο προσέλκυσε προσφορές άνω των 21 δισ. δολαρίων, σύμφωνα με το Reuters, που επικαλείται την IFR.
Χάρη στη μεγάλη ζήτηση από επενδυτές, η εταιρεία κατάφερε να προσφέρει αποδόσεις χαμηλότερες από τα αμερικανικά κρατικά ομόλογα αναφοράς σε σχέση με τις αρχικές εκτιμήσεις, όπως ανέφεραν πηγές της αγοράς.
Πρόκειται για την πρώτη έκδοση ομολόγου της Aramco για φέτος, αλλά τη δεύτερη μέσα σε διάστημα πέντε μηνών, καθώς τόσο ο πετρελαϊκός όμιλος όσο και η Σαουδική Αραβία πλήττονται από τις χαμηλές τιμές του πετρελαίου, οι οποίες κινούνται εδώ και μήνες στο εύρος των 60-65 δολαρίων ανά βαρέλι.
Τα sukuk
Τον Σεπτέμβριο του 2025, η Aramco είχε εκδώσει ισλαμικά ομόλογα, γνωστά ως sukuk, με λήξεις πέντε και δέκα ετών, στη δεύτερη έκδοση χρέους της εταιρείας για το περασμένο έτος και στην τρίτη έκδοση της Σαουδικής Αραβίας μέσα σε μία εβδομάδα.
Οι χαμηλότερες τιμές πετρελαίου περιόρισαν τις ταμειακές ροές της Aramco το πρώτο τρίμηνο, ενώ το δεύτερο τρίμηνο κατέγραψε ακόμη μεγαλύτερη πτώση σε ταμειακές ροές και κέρδη, καθώς οι τιμές υποχώρησαν περαιτέρω.
Παράλληλα, το βασίλειο πούλησε τον Σεπτέμβριο ισλαμικά ομόλογα ύψους 5,5 δισ. δολαρίων, με τις προσφορές να φτάνουν τα 17,5 δισ. δολάρια. Το κρατικό επενδυτικό ταμείο Public Investment Fund (PIF) προχώρησε επίσης σε έκδοση δεκαετών ομολόγων σε δολάρια ύψους 2 δισ. δολαρίων, προκειμένου να χρηματοδοτήσει μέρος των επενδυτικών του σχεδίων.
Η έντονη δραστηριότητα εκδόσεων ομολόγων από τη Σαουδική Αραβία και τη Saudi Aramco υποδηλώνει ότι η πτώση των τιμών του πετρελαίου ασκεί σημαντική πίεση στα δημόσια οικονομικά του βασιλείου.
Το δημοσιονομικό έλλειμμα της χώρας διευρύνθηκε πέρυσι, καθώς οι τιμές του πετρελαίου παραμένουν αισθητά χαμηλότερες από τα περίπου 90 δολάρια ανά βαρέλι που εκτιμάται ότι απαιτούνται για την ισοσκέλιση του προϋπολογισμού.
www.worldenergynews.gr
Η Aramco, ο μεγαλύτερος εξαγωγέας αργού παγκοσμίως και η μεγαλύτερη διεθνής πετρελαϊκή εταιρεία, ανακοίνωσε τη Δευτέρα την έναρξη έκδοσης διεθνών ομολόγων σε δολάρια ΗΠΑ στο πλαίσιο του Προγράμματος Παγκόσμιων Μεσοπρόθεσμων Ομολογιακών Σημειωμάτων, επισημαίνοντας ότι το τελικό ύψος της έκδοσης εξαρτάται από τις συνθήκες της αγοράς.
Τελικά, η Saudi Aramco τοποθέτησε 4 δισ. δολάρια μέσω ομολόγου τεσσάρων δόσεων, το οποίο προσέλκυσε προσφορές άνω των 21 δισ. δολαρίων, σύμφωνα με το Reuters, που επικαλείται την IFR.
Χάρη στη μεγάλη ζήτηση από επενδυτές, η εταιρεία κατάφερε να προσφέρει αποδόσεις χαμηλότερες από τα αμερικανικά κρατικά ομόλογα αναφοράς σε σχέση με τις αρχικές εκτιμήσεις, όπως ανέφεραν πηγές της αγοράς.
Πρόκειται για την πρώτη έκδοση ομολόγου της Aramco για φέτος, αλλά τη δεύτερη μέσα σε διάστημα πέντε μηνών, καθώς τόσο ο πετρελαϊκός όμιλος όσο και η Σαουδική Αραβία πλήττονται από τις χαμηλές τιμές του πετρελαίου, οι οποίες κινούνται εδώ και μήνες στο εύρος των 60-65 δολαρίων ανά βαρέλι.
Τα sukuk
Τον Σεπτέμβριο του 2025, η Aramco είχε εκδώσει ισλαμικά ομόλογα, γνωστά ως sukuk, με λήξεις πέντε και δέκα ετών, στη δεύτερη έκδοση χρέους της εταιρείας για το περασμένο έτος και στην τρίτη έκδοση της Σαουδικής Αραβίας μέσα σε μία εβδομάδα.
Οι χαμηλότερες τιμές πετρελαίου περιόρισαν τις ταμειακές ροές της Aramco το πρώτο τρίμηνο, ενώ το δεύτερο τρίμηνο κατέγραψε ακόμη μεγαλύτερη πτώση σε ταμειακές ροές και κέρδη, καθώς οι τιμές υποχώρησαν περαιτέρω.
Παράλληλα, το βασίλειο πούλησε τον Σεπτέμβριο ισλαμικά ομόλογα ύψους 5,5 δισ. δολαρίων, με τις προσφορές να φτάνουν τα 17,5 δισ. δολάρια. Το κρατικό επενδυτικό ταμείο Public Investment Fund (PIF) προχώρησε επίσης σε έκδοση δεκαετών ομολόγων σε δολάρια ύψους 2 δισ. δολαρίων, προκειμένου να χρηματοδοτήσει μέρος των επενδυτικών του σχεδίων.
Η έντονη δραστηριότητα εκδόσεων ομολόγων από τη Σαουδική Αραβία και τη Saudi Aramco υποδηλώνει ότι η πτώση των τιμών του πετρελαίου ασκεί σημαντική πίεση στα δημόσια οικονομικά του βασιλείου.
Το δημοσιονομικό έλλειμμα της χώρας διευρύνθηκε πέρυσι, καθώς οι τιμές του πετρελαίου παραμένουν αισθητά χαμηλότερες από τα περίπου 90 δολάρια ανά βαρέλι που εκτιμάται ότι απαιτούνται για την ισοσκέλιση του προϋπολογισμού.
www.worldenergynews.gr
