Η συμφωνία ενισχύει τη θέση της Vaar Energi στη Βόρεια Ευρώπη, αυξάνει την ημερήσια παραγωγή του νέου ομίλου σε περίπου 450.000 βαρέλια ισοδυνάμου πετρελαίου και συνοδεύεται από αύξηση του μερίσματος, ενώ η ιταλική Eni διατηρεί τον έλεγχο ως βασικός μέτοχος
Η νορβηγική Vaar Energi ανακοίνωσε την Τρίτη ότι θα εξαγοράσει τη μικρότερη, εισηγμένη στο Χρηματιστήριο του Όσλο, BlueNord, δημιουργώντας τον μεγαλύτερο ανεξάρτητο παραγωγό πετρελαίου και φυσικού αερίου στην Ευρώπη με βάση την παραγωγή. Η αξία της συμφωνίας ανέρχεται σε περίπου 1,33 δισ. δολάρια σύμφωνα με το Reuters.
Η ανακοίνωση οδήγησε τις μετοχές και των δύο εταιρειών σε άνοδο άνω του 5%.
Η Vaar Energi, της οποίας ο πλειοψηφικός μέτοχος είναι η ιταλική Eni, δραστηριοποιείται κυρίως στην παραγωγή πετρελαίου και φυσικού αερίου στη Νορβηγία, ενώ τα περιουσιακά στοιχεία της BlueNord βρίσκονται στην υφαλοκρηπίδα της Δανίας.
«Θέλουμε να συνεχίσουμε να αναπτυσσόμαστε. Εξακολουθώ να πιστεύω ότι υπάρχουν ευκαιρίες για περαιτέρω συγκέντρωση της αγοράς στη Νορβηγία, αλλά κάποια στιγμή είναι φυσικό να αρχίσουμε να εξετάζουμε και αγορές εκτός της χώρας», δήλωσε ο διευθύνων σύμβουλος της Vaar, Nick Walker, σε δημοσιογράφους.
«Η Δανία παρουσιάζει παρόμοιο επίπεδο κινδύνου και αντίστοιχα χαρακτηριστικά με τη Νορβηγία, γεγονός που καθιστά τη συναλλαγή ιδιαίτερα συμπληρωματική», πρόσθεσε.
Στις 09:52 GMT, η μετοχή της Vaar ενισχυόταν κατά 5,3%, ενώ της BlueNord σημείωνε άνοδο 6,3%.
Η ενοποιημένη εταιρεία εκτιμά ότι θα παράγει σχεδόν 450.000 βαρέλια ισοδυνάμου πετρελαίου ημερησίως (boed) το 2026. Από αυτά, η Vaar αναμένεται να συνεισφέρει 390.000–410.000 boed, ενώ η BlueNord περίπου 45.000 boed.
Η Vaar ανέφερε ότι μακροπρόθεσμος στόχος της είναι να διατηρήσει την παραγωγή γύρω στα 450.000 boed, χωρίς να αποκλείει περαιτέρω ανάπτυξη μέσω νέων εξαγορών.
Η ανταγωνίστρια νορβηγική Aker BP ανακοίνωσε την περασμένη εβδομάδα ότι στοχεύει σε παραγωγή 380.000–400.000 boed φέτος, με σχέδια αύξησης τα επόμενα χρόνια καθώς τίθενται σε λειτουργία νέα κοιτάσματα.
Όροι της συμφωνίας
Οι μέτοχοι της BlueNord θα λάβουν:
- 248,4 εκατ. νέες μετοχές της Vaar Energi, και
- 1,96 δισ. νορβηγικές κορώνες (περίπου 203 εκατ. δολάρια) σε μετρητά.
Αυτό αντιστοιχεί σε:
- 9,7153 μετοχές της Vaar Energi, και
- 76,83 νορβηγικές κορώνες σε μετρητά για κάθε μετοχή της BlueNord.
Με βάση την τιμή κλεισίματος της μετοχής της Vaar τη Δευτέρα, η BlueNord αποτιμάται σε 12,84 δισ. νορβηγικές κορώνες, ή περίπου 1,33 δισ. δολάρια.
Η εταιρεία Sober AS του Νορβηγού επενδυτή Erik Bakkejord κατέχει ποσοστό 4,57% στη BlueNord και είχε δηλώσει τον Μάρτιο ότι σκοπεύει να παραμείνει μακροπρόθεσμος επενδυτής.
Τα περισσότερα από τα υπόλοιπα σημαντικά ποσοστά της BlueNord ανήκουν σε θεσμικούς επενδυτές, μέσω λογαριασμών που διαχειρίζονται οργανισμοί όπως οι Bank of New York Mellon, Citibank και Goldman Sachs.
Η Vaar αυξάνει το μέρισμα στα 350 εκατ. δολάρια
Τα διοικητικά συμβούλια τόσο της Vaar Energi όσο και της BlueNord ενέκριναν τη συμφωνία, εκτιμώντας ότι εξυπηρετεί τα συμφέροντα των εταιρειών και των μετόχων τους.
Η Vaar υπολογίζει ότι η συναλλαγή θα αποφέρει ετήσιες οικονομικές συνέργειες ύψους 250–300 εκατ. δολαρίων, κυρίως μέσω:
- χαμηλότερου κόστους χρηματοδότησης,
- μείωσης των γενικών εξόδων,
- ενίσχυσης του χαρτοφυλακίου πωλήσεων φυσικού αερίου.
Ως αποτέλεσμα, η εταιρεία σκοπεύει να αυξήσει το συνολικό μέρισμα του δεύτερου τριμήνου του 2026 στα 350 εκατ. δολάρια, από 300 εκατ. δολάρια που είχε ανακοινώσει προηγουμένως.
Η Eni θα παραμείνει μακροπρόθεσμος βασικός μέτοχος του νέου ομίλου, ενώ οι σημερινοί μέτοχοι της BlueNord θα κατέχουν ποσοστό 9,05% στη νέα εταιρεία.
Παράλληλα, η Vaar Energi ανακοίνωσε ότι τα κέρδη προ τόκων και φόρων (EBIT) για την περίοδο Απριλίου–Ιουνίου αυξήθηκαν κατά 87% σε ετήσια βάση, φθάνοντας τα 2,24 δισ. δολάρια, επίδοση που ήταν ουσιαστικά σύμφωνη με τη μέση πρόβλεψη των αναλυτών (2,30 δισ. δολάρια).
